Особенности оперативного финансового планирования. Финансовое планирование на предприятии. Этапы процесса финансового планирования

Отправить свою хорошую работу в базу знаний просто. Используйте форму, расположенную ниже

хорошую работу на сайт">

Студенты, аспиранты, молодые ученые, использующие базу знаний в своей учебе и работе, будут вам очень благодарны.

Подобные документы

Виды финансовых планов и их роль в управлении предприятием. Характеристика хозяйственной деятельности ООО "Корзинка" и анализ системы перспективного, текущего и оперативного финансового планирования. Разработка рекомендаций по его совершенствованию.

дипломная работа , добавлен 24.11.2010


Понятие, сущность и функции финансов и финансового планирования. Финансовый план как составная часть бизнес-плана. Методы финансового планирования. Виды финансовых планов и их роль в управлении предприятием. Финансовые документы компании "Силуэт".

курсовая работа , добавлен 14.01.2014


Роль финансового плана в бизнес-плане. Сущность и содержание финансового планирования. Виды и характеристика методов финансового планирования. Виды финансовых планов и их роль в управлении предприятием. Планирование прибыли на предприятии ООО "Рубикон".

курсовая работа , добавлен 01.12.2010


Методы оперативного финансового планирования. Формы плановых документов. Деятельность планово-экономической, финансовой служб на предприятии здравоохранения. Должностная инструкция экономиста медицинской организации. Паспорт медицинской организации.

курсовая работа , добавлен 10.06.2011


реферат , добавлен 12.06.2010


Методологические основы организации финансового планирования на предприятии. Анализ финансового планирования на предприятии на примере ТОО "Строй-плюс". Рекомендации по оптимизации оперативного финансового планирования на анализируемом предприятии.

курсовая работа , добавлен 26.10.2010


Эффективное управление финансами предприятия посредством планирования всех финансовых потоков хозяйствующего объекта. Сущность, методы и виды финансового планирования на предприятии. Цели деятельности финансовой службы, анализ финансового планирования.

курсовая работа , добавлен 19.06.2010

Оперативное финансовое планирование использует утвержден­ные в бюджете показатели в повседневной деятельности организации для достижения поставленных целей. Если текущее планирование осуществляется «крупными мазками», то оперативный финансовый план должен быть значительно более подробным. Составление де­тальных оперативных финансовых планов необходимо для реализа­ции стратегических и тактических решений и обеспечения стабиль­ной работы всех служб организации.

В определенном смысле оперативные финансовые решения дают­ся легче, чем перспективные и текущие, однако это не означает, что они менее важны. Организация может выявить весьма многообещаю­щие инвестиционные возможности, определить оптимальную структу­ру капитала, разработать совершенную дивидендную политику - и тем не менее не достичь успеха, потому что никто не озаботился тем, достаточно ли у нее было денежных средств для оплаты счетов.

Перечень задач, решаемых в рамках оперативного финансового планирования, показан на рис. 7.11.

Рассмотрим эти задачи подробнее.

В процессе оперативного финансового планирования происхо­дит конкретизация установленного бюджетного задания по более уз­ким показателям, структурным подразделениям (центрам финансо­вой ответственности), на короткое время для обеспечения его вы­полнения." То есть движение финансовых ресурсов уточняется в пределах короткого промежутка времени, чтобы сбалансировать до­ходы с расходами, обеспечить платежеспособность организации, ус­тановив персональную ответственность руководителей структурных подразделений за выполнение бюджетных показателей.

Лишь в очень редких случаях бюджет не нуждается в корректиров­ке уже через несколько месяцев после начала года. В современных ус­ловиях многие организации вынуждены приспосабливать текущие фи­нансовые планы (бюджеты) к изменениям, которые могут происходить ежеквартально, ежемесячно или ежедекадно. В этой связи возникает необходимость разработки гибких бюджетов, оперативных финансо­вых планов, позволяющих пересмотреть заложенные допущения в свете фактически достигнутого уровня деятельности. Поэтому финансовый менеджер должен обладать достаточной гибкостью, чтобы оценивать и анализировать потенциально изменчивые ситуации.

Контроль (мониторинг) исполнения бюджета организации вклю­чает следующие основные этапы:

Определение круга лиц, контролирующих исполнение различ ных статей бюджета;

Определение перечня контрольных показателей для анализа исполнения бюджета;

Сбор информации о производственно-финансовой деятельности организации и составление отчетов;

Сравнение плановых и фактических показателей и определение отклонений;

Анализ отклонений и выявление их причин;

Принятие решения о корректировке бюджета или ужесточение контроля за его исполнением.

Чем выше степень оперативности контроля, тем он действеннее. Учет и контроль затрат должны быть максимально приближены к месту и времени их возникновения. А если затраты января стано­вятся известны во второй половине февраля, то такой учет во мно­гом утрачивает свойство действенности, он становится в значитель­ной мере учетом упущенных возможностей.

Для осуществления контроля за исполнением бюджетов целесо­образно использовать двухуровневую систему этого контроля.

Нижний уровень - контроль за исполнением бюджетов центров финансовой ответственности, осуществляемый экономическими службами этих подразделений. При этом контролируется как свод­ный бюджет, так и составляющие его функциональные бюджеты.

Верхний уровень - контроль за исполнением бюджетов всех центров финансовой ответственности (включая контроль составляю­щих их бюджетов по статьям затрат), осуществляемый финансово- экономической службой организации и ее бухгалтерией.

В процессе разработки финансового плана (в том числе опера­тивного) возникает взаимосвязь финансовых показателей с движением материальных ценностей. Определение оптимального объема товар- но-материальных запасов (сырья, материалов, незавершенного про­изводства, готовой продукции) вызвано не только потребностью их финансирования, но и их особым воздействием на финансовую деятельность организации. Недостаток материальных ценностей мо­жет привести к неспособности удовлетворить спрос, уменьшению продаж, остановке производственного процесса. Однако с излишним скоплением материальных ценностей увеличиваются расходы на хранение, растет риск морального старения запасов.

Существует ряд прикладных моделей определения оптимального уровня остатков, самые известные из которых - модели СО О (применима для запасов сырья, материалов, комплектующих) и ЕР1? (применима для запасов готовой продукции). Управление производ­ственными запасами в вещественной и стоимостной форме осущест­вляют экономические (производственная, маркетинговая) и финан­совая службы организации.

В процессе оперативного финансового планирования происходит непосредственная увязка финансовых показателей с системой мате­риального стимулирования центров финансовой ответственности, их руководителей и отдельных работников. Возможный перечень усло­вий премирования для разных центров финансовой ответственности представлен в табл. 7.7.

Неотъемлемой задачей финансового менеджера в процессе опе­ративного финансового планирования является эффективное управ­ление оборотными активами. Оборотные активы нередко в несколько раз превышают основные, поэтому с их управлением связаны боль­шие резервы повышения эффективности производствен но-хозяй- ственной деятельности. Поэтому велика и значимость такого управ­ления. К основным направлениям оперативного управления обо­ротными активами относятся:

Обеспечение ликвидности организации;

Сведение к минимуму расходов на финансирование;

1 Модель расчета оптимального объема заказа (Economic ordering quantity model, EOQ).

Модель расчета оптимального размера партии по выпуску отдельного вида продукции (Economic production run, EPR).

обеспечение соблюдения графика производства; обеспечение сбыта.

Таблица 7.7. Условия премирования по центрам финансовой ответственности Тип центра Условии премирования Центр затрат Точное выполнение производственного плана (по структуре и объему выпуска) Непревышение плановой себестоимости выпуска Центр доходов Непревышение лимита контролируемых (прямых и операци­онных) расходов Выполнение плана по продажам (в разрезе отдельных видоп продукции) Центр прибыли Достижение запланированного в бюджете объема валовой при­были Центр инвестиций Достижение запланированного в бюджете объема валовой при­были (прибыли сегмента) Соблюдение централизованно установленных финансовых нормативов (в первую очередь коэффициентов ликвидности) Выполнение централизованного плана по капитальным вложениям (инвестиционного бюджета) в части освоения выделенных ресурсов

Для достижения этих целей в оперативном финансовом плани­ровании необходимо уравновешивать требования к ликвидности с потерями из-за того, что не использованы возможности выгодного вложения оборотных активов. В этой связи задачей финансового менеджера становятся:

Получение краткосрочных кредитов (займов) для покрытия дефицита денежных средств;

Вложение свободных (избыточных) денежных средств.

Учитывая существующие в РФ инструменты денежного рынка,

куда можно вложить избыточные денежные средства, и множество источников краткосрочных кредитов, финансовому менеджеру при­ходится выбирать инструменты, обеспечивающие наибольшую при­быль при минимальном риске (для инвестирования) и наименьший процент (для заимствования). В любом случае задача финансового менеджера - определить потребность в денежных средствах или их избыток, уровни процентных ставок по источникам заемных средств, лимиты кредитования и т.д., и на основе этих параметров составить оперативный финансовый план.

Одно из важнейших направлений деятельности финансовой служ­бы в процессе оперативного финансового планирования - планиро­вание потоков денежных средств и разработка платежного календаря.

Для этого финансовой службой составляется бюджет движения денежных средств (БДДС), в котором оценивается потребность в денежных средствах (поступлениях и выплатах) в текущем плано­вом периоде. Таким образом, он служит основанием для планиро­вания денежных средств и контроля за ними. В целях оперативного контроля денежных средств разрабатывается более детальный бюд­жет - платежный календарь (кассовый план (бюджет), оператив­ный бюджет движения денежных средств) - на предстоящий месяц (квартал) с разбивкой по декадам или дням.

Платежный календарь - это план организации производственно- финансовой деятельности предприятия, в котором календарно взаимосвязаны все источники денежных поступлений и расходы за определенный период времени. Он полностью охватывает денеж­ный оборот организации, дает возможность увязать поступления денежных средств и платежи в наличной и безналичной форме, по­зволяет обеспечить постоянную платежеспособность и ликвидность.

Платежный календарь составляется финансовой службой; плано­вые показатели бюджета движения денежных средств концентрируют­ся и разбиваются по месяцам и более мелким периодам (на 15 дней, декаду, пятидневку). Сроки определяются исходя из периодичности основных платежей организации. Чтобы платежный календарь был реальным, его составителям необходимо следить за ходом произ­водства и реализации, состоянием запасов, дебиторской задолжен­ности. При этом можно воздействовать на руководителей центров финансовой ответственности, чтобы предупредить невыполнение бюджета движения денежных средств.

В процессе составления платежного календаря решаются сле­дующие задачи:

Организация временного соответствия денежных поступлений и предстоящих расходов организации;

Формирование информационной базы о движении денежных притоков и оттоков;

Ежедневный учет изменений в информационной базе;

Анализ неплатежей (по суммам и источникам возникновения и организация конкретных мероприятий по устранению их причин);

Расчет потребности в краткосрочном финансировании (креди те) в случаях временной нестыковки денежных поступлений и обязательств и оперативное приобретение заемных средств;

Расчет (по суммам и срокам) временно свободных денежных средств организации;

Анализ финансового рынка с позиции наиболее надежного и выгодного размещения временно свободных денежных средств.

Составление платежного календаря проводится в несколько эта­пов (рис. 7.12).

Календарь платежей составляется на основе реальной информа­ционной базы о денежных потоках организации. Составляющими элементами информационной базы денежных потоков являются документальный источник информации (рис. 7.13), сумма и сроки платежей и поступления средств.

Договоры с контрагентами, банками.	■ Таможенные декларации
другими организациями	■ Платежные поручения
Акты сверки расчетов	Документы о согласовании цен
с контрагентами	Графики отгрузки продукции
Акты сдачи-приема продукции	Графики выплаты заработной платы
(работ, услуг)	Состояние расчетов с дебиторами
- Счета (инвойсы) на оплату продукция	н кредиторами
(работ, услуг)	Законодательно установленные срока
Счета-фактуры (выданные	платежей по финансовым обязатель­
и подученные)	ствам (перед бюджетом, внебюджет­
■ банковские документы о поступлении	ными фондами, контрагентами)
средств на счета	Внутренние приказы

Рис. 7.13. Документальные мемочхшш

для составления платежного ктендаря оралштщнш

На основании входящих первичных документов заполняется ка­лендарь очередности платежей и поступлений (кредиторской и деби­торской задолженностей к погашению), запланированный по датам в рамках учетного периода (обычно это календарный месяц). Воз­можная форма такого календаря представлена в табл. 7.8. Этот ка­лендарь может заполняться как вручную специалистами службы финансового директора (казначейством), так и при помощи пакетов прикладных программ (например, ЕКР-системы), учитывающих все текущие и вновь регистрируемые договоры купли-продажи продук­ции предприятия, в соответствии с которыми данные о платежах попадают в график. В этом случае единственным источником ввода информации об условиях платежа (поставках продукции, предоп­лате - полной или частичной) в систему служит департамент ком­пании, инициировавший договор.

Каждый вид платежей и поступлений средств имеет конкретный информационный признак (срок и сумму) и документальные ис­точники, в которых отражены эти признаки. В любом случае необ­ходимо довольно часто (желательно ежедневно или даже еще чаще) получать информацию об остатках денежных средств на каждом банковском счету, об израсходованных средствах, о средних остат­ках за день и о состоянии рыночных ценных бумаг организации, а также подробный отчет об изменениях в этом положении. Также не­обходимо иметь информацию о планируемых поступлениях и выпла­тах на предстоящий период. Вся эта информация существенна, если организация хочет эффективно управлять денежными потоками.

Форма и методика составления платежного календаря анало­гична бюджету движения денежных средств (табл. 7.9). Однако в этой таблице показан только перечень некоторых возможных пла­тежей и поступлений. Реальный календарь должен предусматривать не только притоки/оттоки денежных средств по видам деятельно­сти, но и конкретную дату каждого платежа.

Одна из возможных форм платежного календаря по видам дея­тельности и датам показана в табл. 7.9 (перечень статей календаря максимально укрупнен). Платежный календарь составляется авто­матически на основании календаря очередности платежей. Опера­тивный финансовый план связан с бюджетом движения денежных средств посредством кода статьи (каждому платежу и поступлению платежного календаря присваивается соответствующий код).

Таблица 7.9. Форма платежного № Статья Рас­четные счета Касса Векселя Итого денеж­ный поток собст­венные сто­ронние Сальдо на начало периода Поступления от основной (операционной) деятельности Выручка от реализации про­дукции, товаров и услуг Авансы, полученные от по­купателей и заказчиков Прочие виды поступлений Платежи по основной (опе­рационной) деятельности Оплата сырья и материалов поставщикам Заработная плата и другие выплаты сотрудникам Уплата налогов и сборов Уплата процентов Сальдо по основной (опера­ционной) деятельности Поступления от инвестици­онной деятельности Выручка от реализации внеоборотных активов Прочие поступления Платежи по инвестиционной деятельности Приобретение внеоборотных активов Прочие платежи Сальдо по инвестиционной деятельности Поступления от финансовой деятельности

№	Статья	Рас­	Касса	Векселя		Итого
счета		четные		собст­	сто­	денеж­
		счета		венные	ронние	ный поток
	Увеличение уставного
	капитала
	Привлечение кредитов
	Прочие поступления
	Платежи по финансовой
	деятельности
	Погашение долгосрочных
	кредитов
	Выплата дивидендов
	Прочие платежи
	Сальдо по финансовой
	деятельности
	Переводы в пути
	Операции с векселями
	Корректировка
	Сальдо на коней периода
	Курсовые разницы

Критерием качества оперативного финансового планирования является своевременное исполнение обязательств с нулевым итого­вым сальдо по операционной деятельности.

Превышение расходами ожидаемых поступлений (вместе с пе­реходящим остатком средств на счетах и в кассе) означает недоста­точность собственных возможностей организации для их покрытия.

В целях недопущения дефицита бюджета (отрицательного саль­до в платежном календаре) должна быть заранее (на этапе разра­ботки процесса исполнения бюджета) решена очередность оплаты счетов. Для этого все запланированные выплаты делят на группы (как правило, выделяют две-три группы) по степени их важности.

К платежам первой очереди (или обязательным платежам) в боль­шинстве случаев относят:

Заработную плату работников;

Налоговые платежи;

Погашение кредиторской задолженности перед основными по ставщиками (за сырье, материалы, электроэнергию);

Погашение кредитов, полученных в банке;

Другие платежи (выплаты дивидендов, лизинговые платежи, выплаты по реструктуризированной задолженности и т.д.).

К группе платежей второй очереди, как правило, относят: ■

премии и вознаграждения по итогам года;

Выплаты прочим кредиторам;

Закупки по не основной деятельности и некоторые другие пла тежи.

Выплаты по этим статьям проводят после первоочередных пла­тежей. Многие организации руководствуются следующим принци­пом: если выручка поступает в полном объеме, то платежи второй очереди осуществляются полностью, если нет, то объем платежей сокращается пропорционально поступлению выручки, а часть пла­тежей переносится на следующий период.

Если же в результате возникновения дефицита не хватает денеж­ных средств на осуществление первоочередных платежей, то необхо­димо привлечь заемные средства. В этом случае выбирают коммерче­ский банк и определяют целесообразный размер краткосрочного бан­ковского кредита. Партнером по финансовой деятельности следует избирать проверенный коммерческий банк (в части краткосрочного финансирования до одного года это может быть и расчетный банк). Если наибольший объем в структуре выручки составляет иностранная валюта, организация может рассмотреть возможность партнерства с российским представителем крупного международного банка либо с российским банком со значительной долей иностранного капитала.

Вопросы, связанные с планированием, выдачей и погашением кредитов, установлением процентных ставок, организации решают совместно с коммерческими банками на основе кредитных догово­ров. Такие договоры, заключаемые между организацией-заемщиком и коммерческим банком, определяют их взаимные обязательства и экономическую ответственность за невыполнение оговоренных ус­ловий. Форма кредитного договора определяется коммерческими банками по соглашению с кредитуемыми организациями. Вместе с тем в каждом кредитном договоре отражаются:

Объекты кредитования;

Плановый размер ссуды;

Условия выдачи и погашения ссуд;

Процентные ставки за кредит;

Обязательства организации-заемщика по залогу кредитуемых ценностей;

Перечень расчетов и сведений, необходимых для кредитования, сроки их предоставления организацией-заемщиком в банк;

Другие условия по соглашению организации и коммерческого банка.

Основанием для принятия решения о выборе источника кратко­срочного финансирования должна быть альтернативная стоимость привлекаемых средств.

Еще одним источником краткосрочного финансирования орга­низации может быть несвоевременная оплата кредиторской задол­женности поставщикам. Однако такие действия могут повлечь за собой санкции в виде штрафов и пеней. Поэтому отсрочку оплаты кредиторской задолженности необходимо согласовывать с поставщи­ками, а неоплаченную кредиторскую задолженность переоформить в товарный кредит.

В целях ликвидации дефицита бюджета также может быть при­нято решение по пересмотру (корректировке) бюджета. Пересмотр расходной части бюджета рассматривается коллегиально: с участием руководства организации и руководителей центров финансовой от­четности.

Если имеется «излишек» денежных средств, это в определенной степени говорит о финансовой устойчивости и платежеспособности организации. Однако избыточный денежный поток имеет и отрица­тельную сторону, которая проявляется в обесценивании временно не используемых денежных средств от инфляции, потере упущен­ной выгоды (потенциального дохода) от прибыльного размещения свободных денежных активов в сфере краткосрочного их инвести­рования. В конечном итоге это отрицательно сказывается на уровне рентабельности активов и собственного капитала организации. По­этому финансовому менеджеру необходимо использовать возмож­ность для получения дополнительного дохода путем инвестирова­ния «излишних» денежных средств, скажем, в высоколиквидные краткосрочные ценные бумаги (ГКО-ОФЗ).

В процессе управления денежным потоком возможны две край­ности. С одной стороны, всегда существуют преимущества, связан­ные с созданием большого запаса денежных средств: они позволяют сократить риск истощения наличности и дают возможность вос­пользоваться скидкой при досрочной оплате за приобретенные то­вары (работы, услуги). С другой стороны, денежные средства орга­низации при их хранении теряют свою стоимость со временем, что определяет необходимость минимизации их среднего остатка. Эти противоречивые моменты должны быть учтены при разработке по­литики управления денежными средствами, которая в связи с этим приобретает оптимизационный характер.

Оптимальный объем денежных средств зависит от потребностей в них, возможности планирования этой потребности, процентных ставок по ликвидным ценным бумагам (т.е. активам, близким к абсо­лютно ликвидным) и стоимости перевода денежных средств в ценные бумаги и обратно. Чтобы обеспечить решение проблем управления денежными средствами, разработано немало моделей, из которых наибольшее распространение получили модели Баумоля, Миллера- Орра, Стоуна, метод Монте-Карло.

Поскольку составление бюджетов и оперативных финансовых планов - итеративный процесс, то прежде чем они примут нор­мальные очертания, требуются многократные изменения и притирка данных. Много времени уходит на согласование операций, сбор данных и подготовку отчетных документов. Кроме того, контроль и анализ исполнения бюджетов в организациях сопряжены с обра­боткой больших массивов исходной информации.

Новое качество планирования, обусловленное развитием ры­ночных отношений, сложность и разнообразие применяемых мето­дов, многовариантных и оптимизационных расчетов, ускорение процесса составления плановых документов, наличие итерационных расчетов снизу и сверху требуют более эффективного использова­ния информационных технологий.

Информационные технологии - понятие более широкое, чем компьютерные продукты: это совокупность программного обеспе­чения (информационная составляющая), технических средств и те­лекоммуникаций (инструментальная составляющая), кадров и их организация (социальная составляющая).

Внедрение информационной технологии представляет собой про­цесс ее интеграции в финансово-хозяйственную деятельность органи­зации. Процесс внедрения сопряжен с капитальными затратами, включающими приобретение техники, внедрение и опытную эксплуа­тацию, создание регламентов управления бизнес-процессами, подго­товку кадров. Прежде чем внедрить экономические информационные системы, необходимо экономическое обоснование целесообразности такого внедрения. Экономический эффект от внедрения вычислитель­ной и организационной техники бывает прямым и косвенным. Прямая экономическая эффективность заключается в экономии финансовых, материальных и трудовых ресурсов вследствие сокращения численно­сти работников, фонда оплаты труда, расхода материалов, полученных благодаря автоматизации конкретных видов плановых, учетных и ана­литических работ. Косвенная эффективность, основным критерием ко­торой служит повышение качества управления, проявляется в конеч­ных результатах деятельности организации.

Внедрение интегрированных систем управления на базе полно­функциональных программных продуктов - довольно дорогостоя­щее дело, особенно для малого и среднего бизнеса. Более дешевые пакеты прикладных программ (111111) отличаются меньшей функ­циональностью.

Наиболее примитивные функции финансового планирования могут быть реализованы в среде электронных таблиц (табличных про­цессоров) нового поколения. К числу таких программных средств относятся EXCEL, Lotus, Quattro Pro 7 и др. К наиболее существен­ным достоинствам пакетов общего назначения относятся: эффек­тивное моделирование различных сценариев развития организации; возможности математического, статистического и графического ана­лиза данных; развитый интерфейс с другими 111111 и др.

На сегодняшний день лидером в этом классе считается семейство 111 111 EXCEL, имеющее широкие функциональные возможности и позволяющее осуществлять разработку собственных приложений на языке программирования Visual Basis for Application. Многие российские организации используют таблицы EXCEL как основной инструмент планирования. Однако такой порядок может быть оправ­дан для малых предприятий, где процесс составления, контроля и анализа финансовых планов и бюджетов может быть облегчен при­менением электронных таблиц, согласованных между собой.

На средних и крупных предприятиях необходимы специализи­рованные программные средства, полностью автоматизирующие весь бюджетный процесс. Дело в том, что процесс планирования, бюд­жетирования и консолидации весьма сложен, трудоемок, поглощает много времени и подвержен неизбежным ошибкам. Для средних и крупных предприятий один цикл финансового планирования озна­чает заполнение множества таблиц, которые затем рассыпаются ру­ководителям подразделений и направлений бизнеса, чтобы они про­смотрели их и внесли необходимые коррективы. Вполне возможно, что кто-то из них может сделать ошибки: переделать формулы либо макросы, внести неправильные данные, внести данные в другие ячейки, удалить важные связки и т.д. В такой ситуации к концу процесса формируется несколько вариантов одного и того же плана (бюджета), и никто не знает, какой из них наиболее правильный. Кроме того, несовпадения могут стать результатом недостаточной коммуникации между участниками процесса. Например, вполне ве­роятна ситуация, когда менеджеры вносят поправки и забывают со­общить об этом другим.

На крупных и средних предприятиях подготовка финансовых пла­нов и бюджетов с помощью таблиц EXCEL представляет собой весьма раздробленный процесс. Таблицы не могут обеспечить документообо­рот, который присущ бизнес-циклу финансового планирования, т.е. не являются процессно-ориентированными. При подобной организации процесса у менеджеров практически не остается времени на анализ финансового состояния предприятия и принятие решений, поскольку большая часть времени уходит на поддержку таблиц.

В настоящее время на отечественном рынке представлено доволь­но ограниченное число специализированных продуктов, ориентиро­ванных на решение задач планирования и бюджетирования. Среди российских программ в области формирования и оптимизации фи­нансового планирования наиболее известны «Альт-Прогноз», «БЭСТ-План» и «Бизнес-Микро».

Среди разработок зарубежных информационных систем, позво­ляющих управлять денежными потоками и ликвидностью компа­нии, ее кредитными и финансовыми рисками можно назвать:

CF/Cash and Treasury Master (разработчик XRT - Cerg).

SAP R/3, модуль Treasury (разработчик SAP AG).

Integra-T.com (разработчик Integrity Treasury Solutions pic).

System 10 (разработчик TietoEnator Financial Solutions).

Quantum (разработчик SunGuard Treasury Systems).

Treasury Support Center (разработчик Nordic Financial Systems).

Millennium (разработчик Richmond Software).

AvantGard (разработчик SunGuard Treasury Systems) и др.

В настоящее время таких специализированных программных продуктов и приложений более 50.

В числе зарубежных систем планирования и бюджетирования - MPC, Adaytum e.Planning, Cognos Finance 5.0, Hyperion Pillar и др. Известные производители программного обеспечения для управле­ния предприятиями (Oracle, SAP, J.D. Edwards и др.) также в раз­ной степени включают возможности для бюджетного планирования и прогнозирования в свои продукты. Однако эти модули, как пра­вило, не работают отдельно от системы в целом.

Оперативное финансовое планирование является завершающим звеном в системе финансового планирования на предприятии, выполняя роль средства реализации текущих планов и рычага повседневного управления деятельностью предприятия.

Оперативный финансовый план необходим для обеспечения финансового успеха любого предприятия. Финансирование плановых мероприятий должно осуществляться за счет заработанных средств, требует контроля за формированием и использованием финансовых ресурсов. Оперативное финансовое планирование предполагает составление и исполнение платежного календаря, кассового и кредитного планов.

Регулярность и последовательность в разработке оперативных планов является залогом стабильного функционирования предприятия. При этом разработка планов органически сочетается с решением вопросов текущего регулирования (диспетчеризации) хозяйственно-производственных и финансово-экономических процессов, а горизонтом оперативного планирования является, как правило, месяц (с поквартальной разбивкой).

Объектами и задачами оперативного финансового планирования является управление денежными потоками - разработка плана-графика (платежного календаря) поступлений и расходов денежных средств (табл. 10.5).

Таблица 10.5

Платежный календарь по... месяц

Статья	план	факт	отклонение
Остаток средств на начало периода
поступления
1. Денежные поступления в составе выручки от реализации продукции
2. Денежные поступления в составе выручки от реализации необоротных активов, материальных запасов, финансовых инвестиций
3. Дивиденды, проценты и другие доходы от ценных бумаг и депозитов
4. Кредиты полученные
5. Поступление арендных платежей
б. Целевые поступления
7. Авансовые платежи полученные
8. Другие поступления
1. Оплата за товарно-материальные ценности
2. Заработная плата
3. Налоги и налоговые платежи
4. Погашение банковских кредитов
5. Уплата процентов за кредит
6. Уплата авансовых платежей
7. Оплата арендных платежей
8. Погашение кредиторской задолженности
9. Выплата дивидендов
10. Другие расходы
Чистое движение денежных средств (разница между поступлениями и расходами)
Остаток средств на конец периода

Мере детализации, которая включается в платежного календаря, определяет само предприятие, исходя из конкретной расчетно-платежной ситуации, складывающейся. С помощью платежного календаря предприятие:

Согласовывает свои денежные поступления и будущие расходы;

Формирует информацию о движении денежных потоков и расходов;

Осуществляет анализ платежей (по суммам и источникам поступления)

Определяет потребность в краткосрочном кредите по временной разногласия денежных поступлений и обязательств;

Рассчитывает (по суммам и срокам) временно свободные денежные средства предприятия и определяет наиболее эффективные направления их использования. Оперативное финансовое планирование осуществляется с целью контроля за поступлением денежных средств на текущий счет и расходованием средств в процессе хозяйственной деятельности. С этой целью целесообразно составлять оперативный финансовый план в виде платежного календаря (баланса денежных поступлений и расходов). Платежный календарь, как правило, состоит в месяц с подекадной разбивкой. В нем определяются ожидаемые на определенный отрезок времени денежные поступления по всем направлениям и способность предприятия своевременно выполнять все свои финансовые обязательства.

Информационным обеспечением для составления платежного календаря служат:

Плановая потребность в сырье и материалах относительно выпуска и реализации продукции (товаров, работ, услуг);

Сметы затрат на производство и договоры с поставщиками на поставку материальных ресурсов;

Сроки выплаты заработной платы и проведения других расчетов с персоналом;

Сроки внесения налоговых платежей;

Данные налогового учета по размерам налоговых обязательств;

Кредитные договоры с банками относительно сроков получения и оплаты кредитов и процентов за пользование ими;

Данные бухгалтерского учета о дебиторской и кредиторской задолженности;

Выписки с банковских счетов;

Оперативные материалы функциональных подразделений о поступлении средств или потребность в них, что возникает на данный период и тому подобное. Процесс составления платежного календаря можно разделить на шесть этапов.

1. Выбор периода планирования (как правило, это - квартал или месяц). На предприятиях, где часто меняются во времени денежные потоки, возможны и более короткие периоды планирования (декада).

2. Планирование объема реализации продукции (работ, услуг) осуществляется по специальной методике с учетом объема производства в рассматриваемом периоде и изменения остатков продукции.

3. Расчет объема возможных денежных поступлений (доходов). Определенная сложность на данном этапе может возникнуть, если предприятие применяет методику определения выручки по мере отгрузки товаров или предоставления услуг. Большинство предприятий отслеживает средний период времени, который требуется для того, чтобы оплатить счета.

4. Оценка денежных расходов, ожидаемых в плановом периоде. Отдельным элементом данного этапа является погашение кредиторской задолженности. Считается, что предприятие платит свои счета вовремя, хотя в некоторой степени оно может отсрочить платеж. Процесс задержки платежа называют "растягиванием" кредиторской задолженности. Отсроченная кредиторская задолженность в этом случае выступает в качестве дополнительного источника краткосрочного финансирования.

5. Определение денежного сальдо, которое представляет собой разницу между суммами поступлений и расходов за период планирования.

6. Подведение итогов показывает, будет у предприятия недостаток средств или их избыток. Ожидаемое сальдо на конец периода сравнивается с минимальной суммой денежных средств на расчетном счете, которые целесообразно иметь в качестве страхового запаса.

Превышение запланированных расходов над ожидаемыми поступлениями (вместе с переходным остатком средств на счетах) означает недостаточность собственных возможностей для их покрытия и может быть признаком ухудшения финансового состояния. В этих случаях необходимо принять следующие меры: перенести часть первоочередных расходов на следующий календарный период; ускорить по возможности отгрузки и реализации продукции; найти дополнительные источники финансирования. В последнем случае рассчитывается совокупная потребность в краткосрочном финансировании, то есть определяется размер краткосрочной банковской ссуды по каждому периоду, который необходим для обеспечения прогнозируемого денежного потока. Если есть избыток денежных средств, это в определенной степени свидетельствует о финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. Для получения дополнительного дохода финансовый менеджер может инвестировать лишние денежные средства.

Следует иметь в виду, что в процессе управления денежным потоком есть две полярные ситуации: с одной стороны, всегда существуют преимущества, связанные с созданием большого запаса денежных средств: они позволяют сократить риск истощения наличности и дают возможность удовлетворить требование оплатить тариф ранее установленного законом срока; с другой стороны, издержки хранения временно свободных, неиспользуемых денежных средств гораздо выше, чем расходы, связанные с краткосрочным вложением денег в ценные бумаги.

Основными мерами предприятия по обеспечению синхронности денежных поступлений и платежей могут быть следующие:

Перенос части первоочередных расходов на следующий календарный период;

Ускорение отгрузки и реализации продукции;

Погашение дебиторской задолженности;

Привлечение дополнительных источников.

На многих предприятиях наряду с платежным календарем состоит налоговый календарь, в котором указывается, когда и какие налоги должно уплатить предприятие. Это позволяет избежать просрочек и пени.

Кроме платежного и налогового календаря предприятия составляют кассовый план - план оборота наличных денежных средств, отражающий поступление и выплаты наличных через кассу. Своевременная обеспеченность наличными средствами характеризует состояние финансовых отношений между предприятием и его работниками, то есть одну из сторон платежеспособности

И предприятия. Кассовый план необходим предприятию для контроля за I поступлением и расходованием наличных денег.

Кроме того, своевременное сопоставления фактических данных с предусмотренным кассовым планом дает основание для принятия мер по устранению разногласий.

Исходные данные для составления кассового плана следующие:

Предполагаемые выплаты по фонду заработной платы и фонда потребления в части средств, не входящих в фонд оплаты труда;

Информация о продаже материальных ресурсов или продукции работникам;

Информация о других поступления и выплаты наличными (выручка от реализации путевок, расходы и т.д.);

Сведения о сумме налогов, а также календарь выдачи заработной платы и приравненных к ней платежей.

Важной частью оперативной финансовой работы является составление кредитного плана. Если предприятие испытывает определенную потребность в краткосрочном кредитовании, то оно должно обосновать размер необходимого кредита, просчитать эффективность кредитного мероприятия, заключить с банком договор о кредитное обслуживание.

Заключительным этапом финансового планирования является составление сводной аналитической записки. В ней дается характеристика основных показателей годового финансового плана: величина и структура доходов, расходов, взаимоотношений с бюджетом, коммерческими банками, контрагентами. Особая роль отводится анализу источников финансирования инвестиций и распределения прибыли.

Завершать аналитическую записку имеют выводы о плановой обеспеченности предприятия финансовыми ресурсами и структуре источников их формирования.

В целях контроля за поступлением фактической выручки и расходованием наличных финансовых ресурсов предприятию необходимо оперативное планирование, которое дополняет текущее.

Под оперативным планированием понимается осуществление текущей деятельности планово-экономических служб в течение короткого периода, например, разработка годовой производственной программы, составление квартальных бюджетов предприятия, контроль и корректировка полученных результатов.

Оперативное финансовое планирование включает составление и исполнение платежного календаря, кассового плана, а также расчет потребности в краткосрочном кредите.

Целью разработки платежного календаря является определение конкретной последовательности и сроков осуществления всех расходов предприятия, что позволяет сбалансировать потоки денежных средств и обеспечить своевременное перечисление платежей в бюджет и нормальное финансирование хозяйственной деятельности.

При составлении платежного календаря финансовый отдел тесно взаимодействует с бухгалтерской службой, которая обеспечивает сбор информации об операциях по счетам предприятия (организации), об уплате налогов, о состоянии дебиторской и кредиторской задолженности, а также о расчетах с поставщиками и подрядчиками.

Платежный календарь составляется на квартал с разбивкой по месяцам и более мелким периодам.

Информационной базой платежного календаря выступают: план реализации продукции; смета затрат на производство; план капитальных вложений; выписки по счетам предприятия и приложения к ним; договоры; внутренние приказы; график выплаты заработной платы; счета-фактуры; установленные сроки платежей для финансовых обязательств.

Превышение планируемых расходов над ожидаемыми поступлениями будет означать недостаточность собственных возможностей для их покрытия и может являться признаком ухудшения финансового состояния. В этих случаях необходимо принять следующие меры: перенести часть не первоочередных расходов на следующий календарный период; ускорить по возможности отгрузку и реализацию продукции; принять меры по изысканию дополнительных источников.

Если имеется излишек денежных средств, то это в определенной степени говорит о финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. Для получения дополнительной прибыли эти денежные средства могут быть инвестированы в краткосрочные ценные бумаги.

Кроме платежного календаря на предприятии должен составляться кассовый план. Кассовый план (бюджет) – это план оборота наличных денежных средств предприятия, отражающий поступление и выплаты наличных денег через кассу.

Регулярное составление и исполнение кассового плана призвано обеспечить финансовый контроль за движением наличных денежных средств на предприятии, их эффективное использование и своевременное получение.

Кассовый план начинает разрабатываться на предстоящий квартал в рублях, как правило, за 50 дней до начала планируемого квартала. Следует иметь в виду, что примерно в эти же сроки, - за 45 дней до начала следующего квартала, коммерческие банки обычно требуют предоставления кассового плана от своих клиентов юридических лиц.

Коммерческий банк анализирует достоверность показателей кассового плана и в необходимых случаях (с согласования предприятия) производит корректировку расчета.

Кассовый план предприятия, фирмы, компании, как оперативный плановый финансовый документ для внутреннего пользования, выступает как план движения наличных денег и состоит из четырех разделов.

В первом разделе показывается поступление наличных денежных средств непосредственно в кассу предприятия. Включает торговую выручку, оплату услуг, коммунальные платежи и прочие денежные поступления предприятия.

Во втором разделе отражаются виды выплат наличных денежных средств. Выплаты наличных денег планируются исходя из прогнозируемого фонда оплаты труда, сметы затрат на производство, сметы расходов средств фонда социальной сферы, фонда материального поощрения, норм выплат суточных и иных командировочных расходов и т.д.

Третий раздел кассового плана предприятия посвящен расчету выплат заработной платы и прочих видов оплаты труда. В основе расчетов лежит действующий порядок начисления, удержания и выплаты наличных денежных средств в счет оплаты труда.

В четвертом разделе кассового плана отражаются сроки выплат по фонду оплаты труда. Он представляет собой календарь выплаты заработной платы работникам предприятия, который составляется с учетом принятой на предприятии системы оплаты труда, предусматривающей сроки выплат (два раза в месяц, раз в месяц, еженедельно).

Заключительным этапом финансового планирования является составление сводной аналитической записки. В ней дается характеристика основных показателей годового финансового плана: величина и структура доходов, расходов, взаимоотношений с бюджетом, коммерческими банками. Особая роль отводится анализу источников финансирования инвестиций. Большое внимание должно быть уделено распределению прибыли. Завершая аналитическую записку, делаются выводы о плановой обеспеченности предприятия финансовыми ресурсами и структуре источников их формирования.

Заключение

В данной курсовой работе были рассмотрены вопросы финансового планирования на предприятии. В первой части рассматриваются теоретические аспекты анализа финансов и финансового плана предприятия, а во второй части приведены все практические расчеты финансового плана предприятия на основе предложенных данных.

Изучив теоретические основы финансового планирования, можно сделать вывод о том, что жизнедеятельность фирмы невозможна без планирования, "слепое" стремление к получению прибыли может привести к быстрому краху. Современная экономическая ситуация, связанная с переходом к рыночным отношениям, диктует предприятиям новый подход к внутрифирменному планированию. Планирование необходимо любой организации, которая намеревается предпринимать какое-то действие в будущем. Предприятия вынуждены искать такие формы и модели планирования, которые обеспечивали бы максимальную эффективность принимаемых решений.

Финансовое планирование воплощает выработанные стратегические цели в форму конкретных финансовых показателей, осуществляет поиск источников финансирования инвестиционных проектов, а также оценивает возможности предприятия в принятии верных управленческих решений.

Основные задачи финансового планирования деятельности предприятия выражаются в контроле за финансовым состоянием, платежеспособностью и кредитоспособностью предприятия; в обеспечении необходимыми финансовыми ресурсами производственной, инвестиционной и финансовой деятельности; а также в выявлении внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли за счет экономного использования денежных средств.

Планирование финансовых показателей осуществляется посредством определенных методов. В финансовом планировании используются такие методы планирования финансовых показателей, как метод экономического анализа, нормативный метод, метод балансовых расчетов, метод денежных потоков, метод многовариантности расчетов и методы экономико-математического моделирования.

Финансовые планы можно разделить на перспективные, текущие и оперативные. Перспективный план охватывает период более от 1 года до 5 лет и содержит разработку финансовой стратегии и финансовой политики предприятия. Стратегический финансовый план определяет важнейшие показатели, пропорции и темпы расширенного воспроизводства, является главной формой реализации целевых установок. Он составляет коммерческую тайну.

Текущее финансовое планирование осуществляется на основе показателей перспективного плана и представляет собой его конкретизацию применительно к предстоящему году. Текущий финансовый план создается на период, равный одному году. Для достижения точности результата осуществляют дробление планового периода на полугодие или квартал.

Оперативное финансовое планирование дополняет текущее, способствует осуществлению повседневного эффективного контроля и финансового успеха предприятия.

Итак, основной целью любой коммерческой организации является получение прибыли, а это невозможно без тщательного планирования всех финансовых потоков и процессов предприятия, внешних и внутренних связей. Рыночная экономика требует от предпринимательских организаций качественного финансового планирования, так как за все негативные последствия и просчеты разрабатываемых планов ответственность несут сами организации, это сказывается в первую очередь на их прибыли. Многие проблемы внутрифирменного финансового планирования могут решаться посредством применения новых современных технологий планирования.

Финансовый план призван обеспечить финансовыми ресурсами предпринимательский план хозяйствующего субъекта и оказывает большое влияние на экономику предприятия. В финансовых планах происходит соизмерение намечаемых затрат на осуществление деятельности с реальными возможностями, и в результате корректировки достигается материально-финансовая сбалансированность. Статьи финансового плана связаны со всеми экономическими показателями работы организации и увязаны с основными разделами предпринимательского плана.

Таким образом, финансовое планирование оказывает воздействие на все стороны деятельности хозяйствующего субъекта посредством выбора объектов финансирования, направление финансовых средств и способствует рациональному использованию трудовых, материальных и денежных ресурсов.

Подводя итоги данной курсовой работы, можно сделать следующий вывод: жизнедеятельность фирмы невозможна без эффективного финансового планирования.

Список литературы

Большаков С.В. Финансы предприятий: теория и практика. Учебник – М.: Книжный мир, 2009.

Бринк И.Ю., Савельева Н.А.: Бизнес-план предприятия. Теория и практика/ Серия «Учебники, учебные пособия». Ростов н/Д: Феникс, 2010.

Бухалков М. И. Планирование на предприятии. – М.: ИНФРА-М, 2009.

Павлова Л. Н. Финансы предприятий. – М.: Финансы, ЮНИТИ, 2010.

Шевелева Л.И., Хардиков В.В. Финансовое планирование на предприятии.– М.: ООО «Знание», 2010.

В условиях полной самостоятельности предприятия и самофинансирования, дефицита платёжных средств особое значение приобретает оперативное планирование и управление денежными ресурсами хозоргана. Данное обстоятельство связано с тем, что предприятие должно постоянно финансировать производство, выполнять текущие неотложные обязательства, обеспечивать свою ликвидность на нормальном уровне.
Важность оперативного финансового планирования и управления диктуется ещё и тем, что доходы предприятия и поступления средств носят импульсивный характер, они зависят от рыночного спроса на продукцию и платёжеспособности клиентов. Расходы же хозоргана, как правило, во времени относительно стабильны, ибо регламентируются действующим законодательством, договорными обязательствами и внутренними нормами предприятия. Учитывая, что теку
щие доходы и поступления обычно меньше расходов, предприятие намечает пути маневрирования денежными ресурсами, обеспечивая ими, прежде всего, производство, а затем обязательства.
Для этого ежемесячно составляется своего рода прогноз текущих поступлений и текущих расходов денежных средств предприятия, который находит своё отражение в так называемом платёжном календаре (основном документе оперативного финансового планирования). Платёжный календарь разбивается по неделям или декадам, а затем посуточно. Таким образом, предприятие получает картину движения его денежных ресурсов в разрезе суток и недели, то есть в течение короткого промежутка времени.
Платёжный календарь не является миниатюрной копией финансового плана предприятия. Он отличается от финансового плана тем, что составляется не по конечным показателям, а включает все текущие валовые поступления и валовые расходы предприятия за какой-то месяц. Например, в платёжный календарь включаются поступления от потребителей продукции, работ, услуг, платежи поставщикам, расходы на выплату зарплаты, текущие отчисления по налогам, платежами т. п.
Если в финансовом плане предусматривается получение и возврат только долгосрочных кредитов, то в платёжном календаре планируется краткосрочное кредитование предприятия, хотя может показываться и возврат долгосрочных кредитов, срок погашения которых наступил в тот или иной месяц.
Таким образом, основной задачей оперативного финансового планирования является определение предприятием предстоящих расходов на данный месяц и изыскание источников их покрытия.
При составлении платёжного календаря, прежде всего, планируются валовые расходы и платежи, а затем устанавливается размер денежных средств, необходимых предприятию в данном периоде.

Платёжный календарь предприятия имеет следующую структуру:

1. Валовые расходы и платежи.

1. Зарплата.
2. Начисления на зарплату.
3. Платежи в бюджет, в том числе:
1. Налог на прибыль.
2. НДС и акцизы.
3. Подоходный налог.
4. Отчисления в бюджетные и внебюджетные фонды, местный бюджет.
4. Расчёты с поставщиками.
5. Погашение кредиторской задолженности.
6. Штрафы и пени по договорным обязательствам.
7. Возврат кредита и процентов по нему.
8. Прочие расходы и платежи.

1. Валовые доходы и поступления.

1. Выручка от реализации продукции, работ, услуг.
2. Поступления от внереализационных операций и прочей реализации.
3. Дебиторская задолженность.
4. Дотации и субсидии.
5. Поступления от соцкультбыта.
6. Возврат переплаченных налогов.
7. Недоимки, штрафы, пени.
8. Прочие поступления.
9. Остаток средств на расчётном счёте.
10. Краткосрочный кредит банка.

Валовые доходы и расходы уравниваются за счёт привлечения заёмных ресурсов. Поэтому платежный календарь может представлять собой мини-баланс расходов и поступлений денежных средств предприятия.
Оперативное финансовое планирование включает в себя также кассовое планирование, которое отражает оборот наличности на предприятии.
Кассовое планирование имеет своей целью:
а) определить движение наличности через кассу предприятия;

б) установить расход наличности на текущие финансовые операции, в том числе на выдачу зарплаты;
в) произвести расчёт потребности в наличности на выплату заработной платы с учетом удержаний и перечислений и осуществить своевременно заказ её в банке;
г) определить лимит остающейся наличности в кассе предприятия и порядок инкассации наличности банком.
Для этого поквартально составляется кассовый план с разбивкой по месяцам, который имеет следующую структуру:
I. Поступление денег (кроме получаемых в банке).

1. Оплата путёвок.
2. Подлежащая оплате спецодежда.
3. Квартплата и коммунальные услуги.
4. Выручка от реализации материальных ценностей работникам предприятия.
5. Поступления от соцкультбыта.
6. Прочие поступления наличности

Из общей суммы поступлений:
а) расходуется на месте;
б) сдаётся в банк.

1. Расходы наличности (в том числе получаемой в банке).

1. Зарплата и прочие выплаты по оплате труда.
2. Пенсии, пособия, стипендии.
3. Командировочные расходы.
4. Хозяйственные расходы.
5. Прочие выдачи.

1. Расчёт выплат зарплаты и других выплат по оплате труда (раскрываются п. 1 и 2 раздела II).

1. Фонд зарплаты.
2. Премии из фонда потребления.
3. Пенсии, пособия и стипендии за счёт предприятия.
4. Надбавки к зарплате.
5. Прочие выплаты, не включённые в фонд зарплаты.
6. Итого
7. Удержания:
1. Подоходный налог.
2. За товары купленные в кредит.
3. Прочие удержания.
8. Итого
9. Перечисления:
1. Зарплаты в банки.
2. По почте.
3. В другие учреждения.
10. Итого
11. Подлежит выдаче наличными деньгами (п. 6 - п. 8 - п. 10).

1. Календарь выплаты зарплаты составляется на квартал с разбивкой по месяцам и дням выдачи заработной платы, порядок которой предусмотрен Коллективным договором предприятия. Для разработки календаря выплаты заработной платы сумма, подлежащая к выдаче наличными (п. 11), делится на три, а затем в принятой на предприятии пропорции на аванс и доплату за отчётный месяц. Кассовый план хозор- ган подает за 15 дней в обслуживающий его банк, который формирует план потребности в наличности по календарю месяца. Таким образом, банк «готовит» наличность по дням её выдачи клиентам.

Допустим, что по пункту 11 кассового плана зарплата к выдаче определилась в сумме 300 тыс. грн. На предприятии авансовые платежи работникам составляют 40 %. В этом случае календарь выплаты зарплаты имеет вид:

Месяцы квартала	Дни месяца
	1	2	3	4		20	21		30
I	3	3	3	60		40	3		3
II	3	3	3	60		40	3		3
III	3	3	3	60		40	3		3

В отдельные дни месяца предприятие может предусматривать получение в кассе банка мелких сумм для текущих операций, если поступления по разделу I кассового плана недостаточны.
На основании кассового плана банк устанавливает для предприятия порядок инкассации наличности. Для этого по разделу I определяются среднедневные
остатки наличности в кассе предприятия. Из них вычитается лимит наличности, который разрешён по инструкции НБУ предприятию оставлять в кассе на следующие сутки. В зависимости от полученного сальдо руководитель банка определяет периодичность приезда инкассатора на предприятие.
Оперативное финансовое планирование включает также кредитное планирование. В результате разбивки платежного календаря по неделям или декадам просматривается ситуация по поступлениям и расходам денежных средств. Если расходы больше поступлений и нет иных источников их покрытия, выявляется явная потребность в краткосрочных кредитах банка. Таким образом, предприятие выстраивает план-гра- фик привлечения банковских кредитов в разрезе месяца.